Oracle首批拿到Vera CPU，雲端AI布局升級意味著什麼？

Iris Energy(IREN)募得36.5億美元　轉型AI基礎設施受市場關注

澳洲比特幣礦商 Iris Energy（IREN）近日宣布，已成功取得 36.5 億美元的投資級債務融資，資金將用於採購輝達（NVIDIA）繪圖處理器，以履行與微軟（Microsoft）簽訂的多年期人工智慧（AI）雲端合約。這項交易為美國私募市場上，首筆針對計算基礎設施採購 AI 硬體的投資級債務融資。 融資結構包含 21 億美元私募配售與 15.5 億美元遞延提取定期貸款，並透過避險操作將綜合借貸成本壓低至 6.00%。資金用途方面，IREN 將為微軟價值 97 億美元的五年期 AI 雲端合約提供算力；微軟預付款加上此次融資，預計可覆蓋輝達 GPU 總成本的 96%。 在產能建置上，IREN 目標於 2026 年底前，將美國德州資料中心的 AI 雲端運算容量擴展至 480MW。公司也持續從單純的加密貨幣挖礦，轉向 AI 基礎設施領域。 Iris Energy 主要在加拿大與美國建造並營運由可再生能源驅動的數據中心，過往以開採比特幣為主，近期營運重點逐步轉向 AI 雲端基礎設施，並積極轉換既有比特幣算力用途，同時爭取新電力與土地供應，以支援後續擴張。 就近期股價來看，IREN 在 2026 年 6 月 1 日收盤價為 65.33 美元，單日上漲 2.82%，成交量達 56,409,453 股，較前一交易日增加 12.12%，顯示市場交投明顯熱絡。 整體而言，IREN 從加密貨幣挖礦擴張至 AI 雲端運算，營運模式正出現結構性轉變。巨額融資與微軟長期合約提供後續能見度，但德州資料中心擴建進度、AI 算力轉換效率，以及雲端硬體市場供需變化，仍是後續值得持續追蹤的重點。

Navitas躋身輝達800V電源合作名單，AI伺服器電源升級帶來什麼變化？

近期 AI 伺服器電源需求迎來關鍵升級，Navitas Semiconductor（NVTS）獲選為輝達（NVDA）下一代 800V 電源架構的官方合作夥伴，成為市場關注焦點。隨著機櫃級 AI 加速器功耗大幅提升，傳統資料中心的電壓架構已難以負荷，促使超大規模資料中心展開電源轉換鏈的升級。 在這個趨勢下，Navitas 在 GaN 與 SiC 電源半導體領域的布局受到關注，重點包括： 1. 電源架構升級：800V 系統具備更低電流與更高轉換效率，成為 AI 資料中心基礎設施的重要變化。 2. 合作夥伴背書：名列輝達官方電源生態系名單，有助於其切入 AI 資料中心供應鏈。 3. 產業板塊輪動：近期美股資金在軟硬體之間快速輪動，GaN 功率族群短期面臨漲多後的籌碼消化，但 AI 伺服器的電源需求仍持續擴張。 Navitas Semiconductor 專注於超高效氮化鎵（GaN）半導體設計與製造，其 GaN 功率 IC 整合驅動、控制與保護功能，應用於行動裝置、消費電子、企業、電動車與新能源市場，提供快速充電與高功率密度解決方案。目前該公司多數營收來自中國市場。 從股價表現來看，NVTS 於 2026 年 6 月 1 日開盤為 25.4350 美元，盤中最高 25.5237 美元，最低 23.5900 美元，終場收在 24.8600 美元，單日下跌 6.54%，成交量為 25,017,012 股，較前一交易日增加 8.04%。 整體而言，Navitas 躋身輝達 800V 世代電源合作名單，突顯其在 AI 伺服器基礎設施升級中的角色。後續可持續觀察 AI 資料中心拉貨動能，以及 GaN 功率同業競爭等變數，作為評估其長期發展的客觀參考。

輝達加持、微軟簽大單，Nebius Group (NBIS) AI雲端成市場焦點

近期 AI 雲端業務動能強勁，Nebius Group N.V. Class A（NBIS）受到市場關注。公司在 COMPUTEX 大會上獲得輝達執行長黃仁勳高度評價，聚焦其在代理 AI 時代作為雲端公用事業的定位，以及高效能推論與運算能力的優勢。另一方面，輝達曾於 3 月對其進行 20 億美元股權投資，進一步凸顯其在產業鏈中的角色。 從財務與技術面觀察，FactSet 最新調查顯示，NBIS 的 EPS 預估值下修至 -2.34 元，預估目標價為 252.50 元。技術面上，RSI 來到 67.96，股價仍維持在 50 日線 182.28 美元與 200 日線 112.59 美元之上。 NBIS 為垂直整合的雲端供應商，專注 AI 與高效能運算，前身為俄羅斯科技巨頭 Yandex 分拆業務，目前在歐洲與美國設計並營運自有資料中心與伺服器。2025 年 9 月，微軟成為其主要客戶，雙方簽署為期多年、價值 170 億美元的運算容量協議。 就近期股價表現來看，2026 年 6 月 1 日 NBIS 開盤 244.09 元，盤中高點 274.7978 元、低點 238.00 元，收盤 264.51 元，單日上漲 33.42 元，漲幅 14.46%，成交量 24,248,887 股。整體而言，NBIS 受惠於大型科技客戶合作與投資，AI 基礎設施業務成長受到市場追捧，但 EPS 預估下修與股價創高後的支撐穩定性，仍是後續需要持續觀察的重點。

輝達跨足邊緣運算與PC市場，5.4兆市值背後的AI版圖延伸

輝達（NVDA）近年憑藉資料中心GPU需求成為科技龍頭，如今又將觸角延伸至PC與邊緣運算。黃仁勳在台北國際電腦展（Computex）宣布，將與微軟（MSFT）共同推動新一代PC，並與聯發科合作開發名為 RTX Spark、又稱 N1X 的PC晶片。該晶片預計將在戴爾（DELL）、惠普（HPQ）、華碩、聯想、微星等品牌的新款Windows PC中亮相，直接挑戰英特爾（INTC）、超微（AMD）與高通（QCOM）在PC SoC市場的既有地位。 市場對這項策略反應明顯，輝達股價週一上漲超過6%，市值約達5.4兆美元，領先最接近的美國同業近1兆美元。分析指出，輝達跨入PC市場的短期營收貢獻仍有限，因其資料中心與網路業務規模遠大於PC業務；不過，這一步被視為將AI能力從雲端延伸到終端裝置的重要布局。RTX Spark 採用 Blackwell GPU 與聯發科 CPU 的SoC設計，並加入統一記憶體架構，目標是讓AI代理能在本地端運行，降低對雲端連線與流量計費的依賴。 從產業趨勢看，Arm架構已逐步成為高階PC與伺服器新戰場。蘋果（AAPL）自轉向自研Arm晶片後，高階MacBook持續鞏固地位；亞馬遜（AMZN）、Google（GOOGL）、微軟（MSFT）與Meta（META）也都加速自研Arm CPU。輝達此次與聯發科聯手，代表其不只要維持AI加速器優勢，也要把算力版圖往終端與個人裝置擴展。雖然PC市場短期不會成為輝達營收主力，但若AI代理與AI PC滲透率持續提升，這條新戰線仍可能成為未來成長的重要觀察點。

黃仁勳站台點名邁威爾科技(MRVL)　AI資料中心互連題材受關注

輝達執行長黃仁勳在 Computex 2026 演講中，特別替邁威爾科技（Marvell Technology, MRVL）站台，並稱其為下一家兆美元企業。消息帶動 MRVL 盤前股價走強，盤中最高觸及 269 美元歷史新高，市值突破 2300 億美元。 邁威爾科技在 AI 基礎設施領域扮演重要角色，核心動能包括： - 輝達於同年 3 月投資 20 億美元入股，雙方鎖定 AI 資料中心互連市場。 - 公司手握 18 個客製 AI 矽片專案，客戶涵蓋 Amazon、Google、Microsoft 與 Meta 等雲端業者。 - 發表業界首款 102.4 Tbps 交換晶片 Teralynx T100，並已於本季開始送樣。 - 財務表現方面，FY2027 第一季營收達 24.18 億美元，第二季展望上調至 27 億美元。 邁威爾科技是一家專注於網路與儲存應用的無晶圓廠晶片製造商，主要提供處理器與光互連等產品。公司自 2017 年以來持續透過併購調整業務重心，逐步擺脫傳統消費性應用，轉向雲端與 5G 市場，目前在有線網路領域具有高市佔率。 就近期股價表現來看，根據 2026 年 6 月 1 日交易數據，MRVL 開盤價為 198.91 美元，盤中最高 225.14 美元，最低 195.12 美元，收盤 219.43 美元，單日上漲 7.04%，成交量超過 3292 萬股。 整體而言，邁威爾科技在客製 AI 晶片與資料中心連線技術具備明確市場地位，並受惠於輝達資金與合作支持。後續可持續觀察新一代交換晶片出貨進度、雲端客戶專案認列情況，以及高評價可能帶來的波動風險。

AI基礎設施需求爆發，Alphabet擴大投資帶動博通走強

Alphabet(GOOGL)宣布進行800億美元的股權融資，主要用於投資AI運算基礎設施，以滿足持續升高的市場需求。市場也將此解讀為AI投資規模可能進一步擴大，且Alphabet(GOOGL)重申2026年資本支出預估維持在1800億至1900億美元。 受消息激勵，為Google Cloud提供AI加速器張量處理單元（TPU）的博通(AVGO)成為直接受惠者，盤前股價一度大漲約6%，延續近期強勢走勢。博通(AVGO)與Alphabet(GOOGL)、Meta Platforms(META)、Anthropic及OpenAI等多家AI企業維持合作，也被視為其財報與後續展望的重要支撐。 不過，由於博通(AVGO)自上次公布財報以來股價已大幅上漲，部分大型投資信託機構選擇在財報前夕逢高減碼，將持股權重略為下調，以控制風險並實現獲利。 從業務結構來看，博通(AVGO)除了AI客製化晶片，也涵蓋網路通訊、無線連接與企業軟體，營收來源較為多元。最新交易日，博通(AVGO)收盤價為459.97美元，單日上漲13.20美元，漲幅2.95%，成交量約3058萬股，較前一交易日減少26.82%。

輝達COMPUTEX推進AI PC與處理器市場，台積電、聯發科與台股齊創新高

綜合報導指出，輝達（NVIDIA）在台北國際電腦展（COMPUTEX）發表新一代 AI 個人電腦晶片，並進軍處理器市場，帶動美股四大指數創下歷史新高。輝達也與微軟、聯發科（2454）等企業深化合作，推動 AI 代理系統應用。受此激勵，台積電（2330）ADR 大漲逾 4%，台股加權指數同步突破 45000 點大關，單日成交量也突破 1.6 兆元，寫下新紀錄。 展會期間，國際科技巨頭與台灣供應鏈互動頻繁。輝達執行長黃仁勳相繼拜訪廣達（2382）、和碩（4938）等合作夥伴；廣達展示雲達科技的 AI 設備，和碩則秀出 AI 機器狗與伺服器機櫃。聯發科與仁寶（2324）等企業也公開最新 AI 運算產品。同時，英特爾（Intel）、安謀（Arm）與高通（Qualcomm）等大廠高層皆表示，台灣半導體生態系在推動全球 AI 基礎設施與個人電腦架構轉型中扮演關鍵角色。 盤面數據顯示，資金高度集中於 AI 與半導體相關的大型權值股。台積電盤中觸及 2400 元，南亞科（2408）因打入高通供應鏈及記憶體需求成長，股價突破 400 元；廣達、鴻海（2317）、國巨（2327）與面板雙雄等也有明顯漲幅。相對而言，金融股如台新新光金遭外資大幅調節，中小型櫃買指數走勢相對疲弱。市場機構觀察，AI 帶動的資金行情使部分個股短線漲幅擴大，後續表現仍需觀察國際通膨數據與終端消費需求變化。

美股台股同創歷史新高　AI代理人時代帶動台積電(2330)、廣達(2382)走強

受地緣政治緊張局勢緩解與人工智慧（AI）熱潮帶動，美股四大指數於1日同步改寫收盤歷史新高。輝達（NVIDIA）執行長黃仁勳於COMPUTEX與GTC Taipei發表演講，宣布AI產業進入AI代理人（AI Agent）時代，並發表專為其打造的新一代平台，帶動輝達股價單日大漲逾6%，台積電（2330）ADR亦同步上揚4.11%。 在科技權值股領軍下，台股加權指數盤中一度突破45,000點大關，終場收在歷史新高，單日成交值約1.6兆元。盤面資金高度聚焦於AI伺服器、AI PC與記憶體供應鏈，台積電（2330）、廣達（2382）、南亞科（2408）等指標個股均有強勢表現，成為推升大盤的主要動能。 籌碼動態方面，三大法人近期呈現外資與投信買超、自營商賣超的格局。外資買盤主要青睞特定主動型ETF與科技股，同時對部分金融股與傳產股進行調節。隨著台股持續攀高，市場統計數據顯示指數與季線乖離率已達21%，部分技術指標反映高檔訊號，市場整體交易熱度顯著升溫。

HPE財報大超預期、AI基礎設施展望上修，股價盤中急漲約35%

Hewlett Packard Enterprise（HPE）盤中股價大漲約35.06%，最新報價63.48美元，成交熱度明顯升高。資金湧入的主因，是公司公布遠優於預期的第二季財報與更強的未來展望，市場也重新將HPE視為AI基礎設施受惠股。 財報顯示，HPE第二季非GAAP每股盈餘為0.79美元，明顯高於市場預估的0.53美元，為2018年以來最大每股盈餘驚喜；營收達106.8億美元，年增40%。其中，Networking營收年增148%至27億美元，Cloud & AI營收年增23%至77億美元，伺服器業務與AI需求成為主要成長動能。 在強勁訂單與AI系統需求支撐下，HPE將2026財年非GAAP每股盈餘預期上調至3.35至3.45美元，明顯高於先前的2.30至2.50美元，並預期自由現金流至少35億美元；同時也釋出2027財年營收年成長8%至12%的中長期框架。市場解讀，HPE在AI伺服器、網通與企業雲端領域的成長動能，可能具一定延續性，帶動股價大幅走高。

Nvidia Vera 合作利多發酵，CoreWeave（CRWV）放量走強受市場關注

CoreWeave（CRWV）股價今日上漲約 5.10%，最新報價來到 131.18 美元，盤中放量走強。市場焦點主要來自 Nvidia（NVDA）在台北 Computex／GTC Taipei 發表會釋出的合作資訊。 Nvidia 公布，新一代 Vera CPU 將被全球多家 AI 與雲端運算業者採用，並明確點名 hyperscalers 包含 CoreWeave（CRWV）、ByteDance、Lambda 等。Vera 被定位為首款專為 AI agents 打造的 CPU，官方宣稱相較 x86 CPU 可提升 1.8 倍任務完成速度，並提高資料中心 token 收入。 在市場解讀下，CoreWeave（CRWV）被視為 Nvidia Vera 架構的重要合作夥伴之一，後續能否受惠於 AI 資料中心與 agentic AI 工作負載成長，將成為觀察重點。接下來可留意 Vera 部署進度，以及 CoreWeave 雲端業務的擴張情況。