鴻海 GB200 AI 伺服器機櫃出貨奪冠，但龍頭市佔與外資偏好有多穩？

11/04~11/08台股看法：低基期股還能撿？

2024-11-03 00:38 (更新：2024-11-04 00:20) 3,380 台股11/04~11/08週看法 上週提要 由於NVDA 11/20才開財報，美國大選之後期待值可以延續，市場基本盤仍然在GB200進入量產的時刻，相關類股還是比較強勢，如鴻海、廣達、台達電等，散熱與機殼相關硬體上漲空間較小、之前應該有說明原因，請自行去複習影音，鴻海加速硬體零件自製化下，持續會壓縮零件硬體廠商毛利，市場資金持續流入低位階低基期類股。 低基期低位階的個股仍然是首選，技術面股價在右下角，打底過籌碼相對安定的個股，只要基數面轉強突破帶量都會有上漲空間，個股產業明年是否看好似乎不是重點，重點在於下檔空間有限，停損停利好設，部份產業再爛也就這樣，如果明年還有期待性的，股價延伸性就會好一點，這也印證我之前分析的高基期產業股價上漲空間不夠大，會面臨到修正的問題。 集團股作帳持續，拉回仍然可以觀察鴻海集團、廣達集團、聯發科集團與金寶集團為首選。 技術面在高檔轉弱與籌碼面較凌亂個股暫時不要介入，注意投信持股超過20%以上個股(ETF相關除外)，投信即將進入Q4結帳行情，水位過高如果出現投信開始持續賣超，技術面轉弱下建議優先減碼持股。 這週台股聚焦方向 美股這週將進入總統大選週，投資該如何因應…………

鴻海飆7.14% 台股23,406還能追嗎?

昨(19)日美股六月節休市一日，美國6月NAHB房產市場指數錄得43，低於市場預期與前值的45，匯市交投清淡，加上美國5月零售銷售月數據表現顯示成長趨勢放緩，令市場持續訂價9月份Fed可能降息的機率，打壓美元指數多方，昨(19)日美元指數終場收跌0.02%，延續季線上整理。 英國5月CPI年率錄得2.00%，低於前值的2.30%；英國5月核心CPI年率錄得3.50%，低於前值的3.90%。綜上來看，英國5月CPI年率降至2.00%，為2021/07以來最低，並且回落速度快於美國、歐元區。昨(19)日英鎊/美元震盪收漲0.09%，上探月線等待英國央行(BOE) 6/20利率會議的風向球，短線事件留意7/4大選、8/1利率會議。 歐洲央行管理委員會成員Mario Centeno昨(19)日在里斯本向議員們表示，歐洲央行(ECB)6月降息後並不急於再次行動，預計至少要到9月份才會有第二次行動，屆時一批新的季度經濟預期將會出爐。昨(19)日歐元/美元終場收漲0.04%，技術面收復5日線但仍待站穩。 昨(19)日黃金/美元收漲0.02%，以2,330.07美元/盎司作收，持續消化月線反壓。短線維持可等待確認收復站穩月線再觀察重新布局的看法。 由資金面來看，昨(19)日美元指數終場收跌0.02%，市場關注的台積電ADR因美國六月節休市未開盤。加權早盤電子開低，金、傳雙雙開高後落入震盪，午盤出現資金點火，電、金、傳三方齊攻，令加權午盤漲幅擴大，終場收高。 盤面部分，台積電(2330)開低震盪終場收平，聯電(2303)、聯發科(2454)分別收漲1.23%、1.01%，鴻海(2317)開高在5日線取得支撐後走高，終場大漲7.14%。矽光子續強，訊芯-KY(6451)、光聖(6442)、聯鈞(3450)全數鎖漲；記憶體再度出現多單點火，南亞科(2408)、晶豪科(3006)、十銓(4967)走強；神盾集團芯鼎(6695)漲停，機器人穎漢(4562)也鎖漲停。加權指數終場收漲196.56點，以23,406.1點作收，成交量5,183.44億。 三大法人合計買超313.97億元，外資買超227.09億元，投信賣超6.53億元。 光罩(2338)5月合併營收達7.08億，年增12.22%，累計合併營收達31.97億、年增15.7%，創歷史同期新高。公司表示，2024年以來12吋高階光罩出貨占比逐月提升，40奈米製程光罩已於今年五月通過客戶認證，預計在下半年實現量產，今(20)日股價一度漲停，終場大漲9.86%。 聯亞(3081)受惠Intel強攻光通訊，並與台灣磊晶廠聯亞合作，客戶800G矽光產品將在今年升級為1.6T規格，因此5、6月將進入產品轉換期後，有利3Q24起出貨動能轉強，今(20)日股價鎖漲停。

金寶漲停一價到底！AI伺服器訂單12~14個月，還能追？

今日大盤早盤開高走高，加權指數上漲232.06點（+0.99%）至23788.65點，櫃買指數下跌2.36點（+0.84%）至278.29點。權值股部分諸多上漲，大立光（3008）上漲6.74%、鴻海（2317）上漲4.2%、緯穎（6669）上漲2.2%、聯發科（2454）上漲1.85%、廣達（2382）上漲1.76%。權王台積電（2330）上漲2.99%。 觀察早盤上市櫃類股中，以其他電子、半導體、光電表現最佳。其他電子中，金寶（2312）奔至漲停、鴻海（2317）上漲3.96%、東科-KY（5225）上漲3.81%；半導體方面，聯傑（3094）上漲5.56%、松翰（5471）上漲4.32%、日月光投控（3711）上漲1.19%；光電部分，錸德（2349）亮燈漲停、鈺德（3050）上漲9.38%、TPK-KY（3673）上漲7.74%。 焦點股部分，電子大廠金寶（2312）漲停一價到底。金寶營收比重主要以消費性電子為主，生產據點遍布全球，競爭對手包含鴻海、和碩等。金寶在前陣子的股東常會中表示公司正式打入AI伺服器市場，並已經獲得AI大單，未來有望朝向設計方向邁進。金寶在法說會中表示目前訂單能見度達12~14個月，看好未來伺服器將扮演強勁成長動能，下半年營運表現將顯著優於上半年，前景看俏。

汎瑋材料(6967)EPS衝到1.07元、股價漲到76元，基本面轉強還能追嗎?

汎瑋材料(6967)公布最新首季財報，稅後純益達2,608萬元，年成長66.3%，每股純益(EPS)為1.07元，受伺服器及家電高附加價值產品出貨成長帶動，營運動能向上。4月合併營收1.29億元，年增9.6%，前四月累計營收5.08億元，年增23.2%。 公司表示，首季獲利提升主要來自自產材料業務比重增加，高毛利伺服器材料占比升至8%，毛利率由去年同期25.88%提升至26.7%。同時，汎瑋材料持續推進泰國及越南產能布局，預期下半年泰國廠開出，並以越南為基地服務重要客戶。 汎瑋材料首季營收為1.58億元，年增42.47%，主要受伺服器需求暢旺及家電應用出貨增加所貢獻。自產電子功能材料業務占比提升，經銷業務比重降至15%。去年同期有高額稅金支出影響基期，今年獲利表現顯著改善。 公司產品應用涵蓋伺服器、家電，並積極拓展AI伺服器、電動車及機器人領域，朝高附加價值方向推進。毛利率提升反映高毛利產品出貨比重增加，支撐整體獲利成長。 在市場與產業面，汎瑋材料在電子機能材料領域維持領導地位，伺服器應用成長有助強化產業競爭力。泰國廠以筆電及伺服器散熱為主，目前推進系統建置，預期下半年產能釋出。越南布局則因應全球電子大廠移轉，3月董事會通過增資650萬美元，用於設備及營運資金，目標實現正收益。這些海外擴張有助分散風險，並貼近客戶基地，提升供應鏈效率。 未來布局方面，汎瑋材料將持續拓展新客戶及應用，重點追蹤泰國廠下半年產能開出進度，以及越南廠投資效益。伺服器及新興領域需求變化為關鍵指標，需關注全球電子產業供需動態。海外布局進展將影響未來營運彈性，投資人可留意後續財報中相關揭露。 汎瑋材料主要提供電子功能性材料解決方案及3M產品經銷業務，為台灣電子功能性材料領導廠商，營業項目聚焦電子功能材料解決方案及經銷業務。本益比約19.1倍，稅後權益報酬率約4.4%。 近期月營收表現方面，2026年4月營收129.27百萬元，年成長9.6%；3月營收158.91百萬元，年成長42.47%，創歷史新高；2月營收90.52百萬元，年成長4.69%，創近12月新低；1月營收129.83百萬元，年成長34.18%；2025年12月營收147.99百萬元，年成長28.46%，創歷史新高。首季獲利成長反映業務結構優化及高附加價值產品貢獻。 籌碼與法人方面，三大法人動向顯示，外資買賣超波動。2026年5月7日外資賣超69張，5月6日買超29張，5月5日買超106張，累計近20日外資為淨買超。投信及自營商買賣超有限，三大法人整體近5日買賣超趨勢中性。 主力買賣超方面，2026年5月7日主力賣超44張，5月6日買超11張，近5日主力買賣超約2.1%，近20日約0.2%，買賣家數差32，顯示集中度略為提升。官股持股比率維持在約0.02%的低檔水位，法人趨勢顯示外資為主要動能來源，散戶參與度相對穩定。 技術面部分，截至2026年4月30日，汎瑋材料股價收在76.50元，單日下跌1.10元，跌幅1.42%，成交量187張。近期短中期趨勢顯示，股價由2026年3月31日的62.60元上漲至4月30日的76.50元，突破20日及60日均線，呈現均線多頭排列。2026年2月26日收69.50元，1月30日收71.40元，2025年12月31日收67.00元，顯示近60日區間高點約80.30元（4月30日高點），低點約62.00元（3月31日低點），目前位於區間中高檔。 量價關係上，4月30日成交量187張高於20日均量，近5日均量放大相較近20日。技術面支撐與壓力位置分別為近20日低點約71.30元及高點約86.70元。短線風險提醒，需注意量能是否續航，若股價乖離過大，可能面臨回檔壓力。 整體來看，汎瑋材料首季表現穩健，海外布局及高附加價值業務為主要成長動能。投資人可持續留意後續月營收變化、法人進出及技術支撐位變化，並追蹤泰國與越南產能進展及產業需求，以評估營運延續性與成長性。

鴻海(2317)奪波蘭電動車大單！棄中轉台投入 391 億，這股要起飛了？

波蘭國營電動汽車公司（EMP）與鴻海(2317)科技集團宣布建立戰略合作夥伴關係，共同推進波蘭國家電動車計畫「Izera」及首個國產電動車品牌的開發與生產。雙方預計於今年下半年正式簽訂合作協議，並評估在波蘭南部賈沃茲諾（Jaworzno）設立結合AI技術的電動車製造與研發中心。EMP成立於2016年，由四家波蘭國營電力公司出資設立。過去EMP曾與中國車廠合作，但因對關鍵技術轉移的擔憂，最終決定轉向與鴻海集團結盟。鴻海將攜手旗下鴻華先進(2258)，提供MIH開放平台技術、整車開發經驗及工程能力，以符合波蘭政府的技術轉移需求，並計畫未來達成高達70%的零件在地化生產。雙方合資公司初期將瞄準具備高性價比的中型車市場（C-Segment），預計推出三款車型，目標供應全歐洲市場。此合作計畫的資金來源將由波蘭「國家重建計畫」及「再民營化基金」提供，預計投入約45億茲羅提（約合新台幣391.5億元），藉此深化在地研發能量並強化歐洲的電動車供應鏈體系。

鴻海(2317)今年大漲近4成後拉回，郭台銘退居幕後還值得續抱嗎？

2019-09-03 20:47 (更新：2021-09-17 12:22) 19,637 鴻海集團創辦人郭台銘， 上個月月底從中東出訪返台， 即使已經不再擔任鴻海的董事長， 但是持股高達 133 萬張，佔鴻海 10% 比重， 他的一言一行，也備受矚目； 而鴻海 (2317) 今年初受到郭董參選消息下， 曾經迎來一段將近 40% 的大漲， 目前媒體密切關注他是否會自行宣布參選總統， 來判斷鴻海的行情； 我們則是從財報面的角度來剖析， 鴻海在歷經許多利空衝擊之下， 是否還能夠繼續投資？ 請登入以查看完整文章 閱讀VIP文章請先登入理財寶會員 文章相關標籤

鴻海(2317)股價漲逾5%達253元，法人狂敲逾10萬張，這波攻勢還能追？

鴻海(2317)今日受惠機器人領域布局、低軌衛星發射成功及AI基建商機，股價早盤以246.5元開高，一度拉升至253元，漲幅逾5%。4月營收達8321億元，月增3.53%、年增29.74%，創同期新高；累計前4月營收2.96兆元，年增29.7%，為歷年同期最高。輝達執行長黃仁勳表示，具推理能力的機器人將在一至三年內成為主流，鴻海集團與輝達在機器人布局密切，預期搶得商機。同時，集團第二代低軌衛星「珍珠號」順利發射，進入預定軌道，驗證通訊與太空科學酬載技術。 鴻海連日股價強漲，主要來自機器人、低軌衛星及AI基建等題材。黃仁勳點出機器人重點在馬達、手部零件與機電，鴻海集團布局最密切，包含鴻海、廣宇(2328)、鴻準(2354)等相關企業。低軌衛星方面，PEARL-1A與PEARL-1B衛星採6U XL設計，執行星間通訊實驗，標誌鴻海在低軌衛星通訊領域進展。4月營收表現亮眼，單月8321億元，年成長29.74%，反映業務穩健擴張。 鴻海股價大漲帶動老AI族群上揚，技嘉(2376)盤中漲逾7%達304.5元，廣達(2382)漲逾7%，緯穎(6669)漲逾4%，緯創(3231)漲逾2%。證券分析師指出，鴻海位階相對低，吸引資金進駐，成為老AI股領漲指標。法人看好鴻海集團在機器人與低軌衛星領域的進展，預期相關題材持續發酵。 鴻海未來需關注機器人主流化進度、低軌衛星後續實驗結果及AI基建訂單動向。5月營收數據及集團公告將提供更多營運線索。產業鏈合作進展及全球市場需求變化，也值得持續觀察，以了解潛在影響。 鴻海(2317)為全球電子代工服務龍頭，總市值3.53兆元，產業分類電子–其他電子，營業焦點包括電腦系統設備及其週邊連接器、線纜組件及殼體開發設計製造銷售，以及精密模具製造銷售。本益比14.8，稅後權益報酬率3.0%。近期月營收表現強勁，2026年4月單月合併營收832097.96百萬元，月增3.53%、年增29.74%，創4個月新高；3月803737.72百萬元，年增45.57%，創3個月新高；2月595813.35百萬元，年增8.06%；1月730039.42百萬元，年增35.53%；2025年12月862861.36百萬元，年增31.77%。累計前4月營收年成長29.7%，顯示業務擴張穩定。 近期三大法人買賣超呈現買進趨勢，2026年5月6日外資買超100891張、投信1761張、自營商1351張，合計104003張，收盤價252元；5月5日合計89604張，收盤239.5元；5月4日合計28641張，收盤227.5元。官股持股比率維持約3%，5月6日為2.96%。主力買賣超亦積極，5月6日88530張，買賣家數差-3，近5日主力買超34.3%、近20日20.8%；5月5日79143張，近5日27.1%。整體顯示法人及主力持續加碼，集中度略有變化。 截至2026年4月30日，鴻海(2317)收盤219.5元，跌2.44%，成交量73683張。短中期趨勢顯示，收盤價低於MA5、MA10，但接近MA20，MA60提供支撐。量價關係上，當日成交量高於20日均量，近5日均量較20日均量增加，顯示買氣湧入。關鍵價位方面，近60日區間高點253.5元為壓力，低點141.5元為支撐；近20日高點230元、低點187.5元形成短期區間。短線風險提醒，需注意量能是否續航，若乖離擴大可能面臨回檔壓力。 鴻海近期營收年增近30%、股價漲逾5%，受機器人及低軌衛星題材支撐，法人買超明顯。技術面顯示買氣強勁，但需追蹤後續營收及產業進展。潛在風險包括市場波動及全球需求變化，投資人可留意關鍵指標變化。

台股爆1.44兆天量震盪千點！權值股強弱分明，還能追嗎？

台股受惠於國際地緣政治局勢回穩與美國科技股財報表現，近期展現強勁走勢。加權指數在6日盤中最高觸及41,575.84點，終場收在41,138.85點，上漲369.56點。單日成交金額高達1.44兆元，創下歷史次高紀錄。盤面結構呈現巨幅震盪，權值股與各族群表現分歧。半導體與代工龍頭方面，聯發科(2454)受惠於AI ASIC題材與終端應用時程推進，盤中一度亮燈漲停達3,470元，終場大漲收在3,430元；鴻海(2317)公布4月營收達8,321億元，創歷年同期新高，股價相應推升至252元；聯電(2303)則因第一季每股稅後盈餘創10季新高，股價觸及91.4元漲停價。台積電(2330)早盤最高衝上2,285元，尾盤遇壓以2,250元平盤作收。資金板塊亦出現明顯挪移。記憶體族群受惠於首季財報毛利率表現亮眼，包含華邦電(2344)、南亞科(2408)及旺宏(2337)等個股皆呈現強勢上漲。相對地，部分高價股與散熱族群承受較大賣壓，健策(3653)、奇鋐(3017)等指標股落入跌停。整體而言，在超過兆元的天量交投下，大盤高低震盪近千點，市場資金於不同產業板塊間進行了顯著的高檔換手。

鴻海(2317)股價112元、Q2營收估年增15%：月減9.1%現在還能撿嗎？

鴻海(2317)公告 5 月營收 4550.34 億元 (YoY+17.59%，MoM-9.08%)，創歷年同期單月新高，雖受中國五一長假、工作天數減少影響，不過鴻海(2317)指出在需求延續下，21Q2 營收約持平 21Q1 營收目標不變，且可望年增 15% 以上，整體營收表現符合市場預期。 展望鴻海(2317) 2021 年：1) iPhone 12 拉貨動能將延續至 2021 上半年且新款 iPhone 將於 9 月份上市，並預期 iPhone 全年出貨量達 2.2 億支 (YoY+12.8%)、2) 雲端服務供應商 (CSP) 全年預估將接近雙位數成長、3) 電腦終端產品因基期較高將呈現持平至小幅成長、4) 元件及其他產品將因 CMM 模式 (零組件模組化快速出貨) 擴張市佔率而有高雙位數成長。 市場維持 2021 年預估 EPS 為 9.60 元 (YoY+30.8%)，2021.06.04 股價為 112 元，以 2021 年市場預估 EPS 計算目前 PE 為 12 倍，位於近 5 年 PE 區間 8～15 倍均值附近，雖電動車題材持續，但先前股價已充分反應相關利多，目前評價並未低估。

Chromebook 族群漲近4%還能追？廣達、華碩、鴻海怎麼看

今日 Chromebook 概念股在盤中表現亮眼，類股漲幅近 4%。主要受惠於市場傳出 Chromebook 需求築底回升，尤其教育市場的汰換需求逐漸浮現。觀察盤面，廣達、華碩、鴻海、聯發科等指標股漲幅皆逾 3.9%，顯示資金對此復甦題材抱持正面期待。雖然仁寶、義隆等有小幅拉回，但整體供應鏈看好後市。 值得留意的是，在 AI PC 浪潮下，市場也開始關注 Chromebook 是否能搭上這波趨勢，未來可望導入更多 AI 功能，為產品週期注入新活水。然而，個股走勢並非全面齊漲，部分先前漲多的個股如義隆、仁寶呈現拉回，顯示市場在追逐復甦題材的同時，對於個別公司的獲利能力與 AI 轉型進度仍有不同評價。 操作上，Chromebook 族群的短線動能來自於需求復甦預期，但實際訂單能見度仍需持續追蹤。投資人可留意長期在 Chromebook 供應鏈中具備核心技術或生產優勢的廠商，以及率先在 AI 功能整合上取得進展的個股。同時，也應提防短期漲幅過大後的技術性修正風險，並關注整體 PC 市場的供需變化。