倖存率框架下的高勝率量化選股：先看什麼，如何提高盈虧比並落地成策略

基本面為盾、籌碼面為矛，老簡的多頭投資哲學是什麼？

老簡表示，自己的投資風格是「基本面為盾，籌碼面為矛」，並奉行12字箴言「控制部位，嚴選個股，買綠賣紅」。文中另提到可加入其臉書社團，但主要重點仍在投資方法與操作原則，而非個股推薦。

蔡明翰用跑步配速看投資：AI長線方向與現金節奏怎麼拿捏？

財經專家蔡明翰把跑步與騎單車的配速，對應到投資中的方向判斷、資金配置與風險控制。文章提到，他認為投資最難的是看懂市場，方向若看錯，再嚴謹的紀律也只是把錯誤執行得更徹底；反過來說，方向若看對，後續的進場節奏、現金保留與加碼安排才有基礎。 他自2023年AI浪潮興起後，判斷市場長線仍偏向向上，理由包括三點：AI伺服器、半導體與相關供應鏈需求持續擴張；市場資金仍圍繞AI與高成長族群輪動；若短線下跌主要來自政治事件、地緣風險或情緒性賣壓，而非企業獲利與產業趨勢反轉，通常較像波動而非多頭結束。 在這套方向判斷之下，他更重視節奏控制，也就是什麼時候進場、投入多少、何時保留現金，以及何時要承認判斷失準。蔡明翰以跑步配速比喻：不同時間點該投入多少體力，和不同市場情境下該配置多少資金，本質相近。騎單車遇到逆風要調整齒比、上坡要控制踩踏節奏，這些經驗也被他轉化為投資中的紀律與補給概念。 對他而言，市場大跌不一定只代表壓力，也可能是檢視下跌性質的時點；真正關鍵的，不是情緒反應，而是能否分辨趨勢是否改變，以及資金是否足以撐到最重要的時間點。

0050成分股調整，重點不是猜名單：市場更該看公司體質與長期報酬

0050成分股調整時，市場常把焦點放在誰會被納入、誰會被剔除，但真正值得看的，其實是公司本身的體質。臺灣50指數以市值、流動性與產業代表性作為篩選基準，目的是讓0050持續代表台股前50大市值公司，調整結果只是篩選後的呈現，不是保證。 短線上，季度調整前後確實可能引發市場猜測，帶來被動資金進出與價量變化，但這通常屬於短暫現象。更重要的問題是，公司一年後、三年後是否仍具備競爭力；若基本面沒有支撐，單靠0050標籤也難以改變長期表現。相反地，就算沒有納入，只要獲利穩定、產業前景與競爭力仍在，長期報酬未必會差。 因此，與其追名單，不如把0050成分股調整視為觀察工具，順手檢查財報、現金流、負債與產業地位，再判斷公司是否仍站得住腳。投資最後回到資產配置與風險控制，分散與基本面檢視，通常比猜調整名單更有價值。

十年實戰許總 Hsu：一週慘賠300萬後，現在這樣控風險抓趨勢，你跟得上嗎？

許總 Hsu 白手起家創業、實戰交易十年 「尊重趨勢、控制風險、用型態規劃進場策略」— 許總 Hsu 同學們好，我是許總，既是企業家、也是一位投資人，在創業的過程中認識到財商＆複利的重要性，因而進入市場累積實戰經驗。長達十年的交易背後，我逐一研究過所有短、中、長期策略，最後發現市場永遠在重複『由多轉空、由空轉多』的無限循環。 所以我認真研究這個規律，按照趨勢改變每一筆進出規劃，交易十年下來，已經很熟悉各式各樣延伸多空趨勢的型態，不僅獨創個人獨特的心法與思維，也設計出位階式的操作策略，真正達成長期大賺小賠的里程碑，直到現在仍抱著「股市沒有必勝，只有常勝」的心態持續努力。 現在專職交易已是我生活的重心，養成自律的生活習慣之後，反而得到更多自由的時間，實戰教學是許總的核心理念，唯有跟著實戰學習、你才能真正成長。每個人的心態、資金、投資環境不盡相同，面對多空循環的各個階段也要用不同方法因應，所以許總手上的策略數都數不完，平常多做準備，等待機會來臨，你才能夠抓住大行情！ 為什麼開始投資？ 很多人都好奇，許總還未滿30歲，為什麼年紀輕輕就有超過十年的投資經驗？這其實跟我的環境有極大關係！ 許總在自己出來創業之前，很幸運地碰到人生的第一位貴人，我長期跟在這位「老董」身邊學習，無論是本業技能或投資觀念，都從他身上獲益良多，而他也在我初入股市的時候教我存股、培養正確心態，避免走上新手無本當沖的冤枉路。 這也驗證許總常講的：「選擇大於努力！在人生道路上，你必須找到自己的良師益友，路才能走得長久。」 買股票當存錢？ 不是只有這一條路可以選！ 許總剛開始投資的時候跟大家一樣，根本不曉得股票是什麼，老董當時說一句『買股票當存錢 』，我也就聽話傻傻地買，過程中碰到不少次多空循環，有時候帳上損益大爆發、有時候又全部吐回去，相信這是大多數存股族都有過的痛苦經歷！ 也是這個契機，許總開始自己研究「波段策略」，了解到市場原來是會循環的，而且存在著「物極必反」的慣性，例如漲多會回檔、跌深會反彈。熟悉波段交易之後，我才明白投資不是只有傻買一條路，想要快速累積資產，你就必須先學會判斷型態，用多種策略來應對盤勢變化！ 一週慘賠 300 萬 資產波動只是多空循環？ 許總這輩子繳過最貴的學費，就是獻給市場；大概在交易第 4 年的時候，我無視老董的叮嚀而開始玩當沖，剛開始賺不少錢，自以為交易神人，最後越押越大、該停損又不出場，搞到一個禮拜內回吐300萬，幾乎把進入股市賺到的獲利全部賠光。正是這一次慘痛教訓，讓許總對市場有新的認知：「用運氣賺來的錢，你終究會靠實力賠回去」，只要歷練夠多，你會發現所有的資產波動，其實都只是市場多空循環的結果。 個人投資心法 控制風險、用型態規劃進場策略 許總現階段使用的投資技法，會優先參考基本面及籌碼面做為第一層濾網，篩選出體質跟籌碼不錯的股票之後，再利用自己的型態策略來規劃進出場點；風險控制是投資最重要的事情，很多新手只會看新聞或聽內線做股票，缺少個人主觀見解，只會看漲喊漲、看跌喊跌，如果學不會自己判斷，那你將永遠在幫人抬轎、追高殺低。 當你因為聽信明牌、看基本面或籌碼很好而買進的時候，請先問問自己以下三個問題： 籌碼再漂亮就不會跌嗎？ 主力跟你我一樣都是人，別忘了市場上散戶佔了70%，主力資金再怎麼龐大，市場若不跟單，他們也是會虧損的。 基本面再好就不會跌嗎？ 當營收、獲利開出來的時候，股價通常早已反映，而當股價陸續創新高，你可以把它想成現在還持有的每個人都賺錢，那誰會賠？這時候就看誰跑最慢，當那最後一隻賠錢的老鼠。 基本面真的可以當信仰嗎？ 這要看資金狂熱度，我們都知道股票需要有人買才會漲，當該買的都買了、不該買的也買了，再來就看誰要先賣，這就是只看基本面的缺陷，你的資訊永遠落後主力好幾天，當主力都賺飽高歌離席，散戶只能默默套在山頂。 控制風險、因應趨勢 每一次買股票之前，首先你要搞懂這筆交易的「風報比」是多少？如何找到風險最小的位置進場，既是波段基本觀念，也是對自己負責任的第一要點。我們都知道，市場趨勢一旦改變，整個盤勢就會進入截然不同的階段（牛市 / 熊市）。 山不轉路轉，我們改變不了趨勢，但我們可以調整態勢，當市場在變、操作也要跟著變，掌握盤勢及型態變化，來判斷策略什麼時候應該調整？長、中、短期交易又各自適用什麼樣的心法？這些許總都會在未來替大家逐一詳解，顛覆各位想像，帶你們重新理解何謂「趨勢」的力量。 許總波段 OMG APP 目前正在開發階段，我希望能把自己認識的所有型態都寫進程式裡，讓軟體自動判斷，一秒抓出所有值得投入研究的強勢股，歡迎大家一起來幫忙填寫問卷加速開發進度，讓市場上第一款以「型態」為主軸的選股軟體問世，造福更多技術分析派的投資人，OMG！ 問卷連結： https://cmy.tw/00Ab6d ※成功填寫問卷，您會在 APP 正式上架的第一時間收到通知，並有資格以優惠價格搶先訂閱※ 馬上追蹤《許總｜Hsu》的同學會 獲得更多 盤勢分析 & 型態教學👇👇

優質現貨黃金平臺排名2024：選錯一間，成本跟風險會多大？

現在大家進行現貨黃金投資的時候，越來越注重自身利益的保障程度，而且對投資交易過程中的體驗也越來越有追求，想知道怎麼在優質現貨黃金平臺排名2024當中挑選出更好的平臺，今天一起來瞭解一下。 選擇具有完善服務的平臺 怎麼在優質現貨黃金平臺排名2024當中挑選出更好的平臺？投資者可以留意平臺的配套服務，具有完善服務的平臺更加值得挑選。像有7*24小時人工客服服務的平臺，投資者能隨時隨地找到專業客服解決交易難題；提供限價無滑點服務的平臺，能使投資者交易環境更加穩定，大大提升投資者的風險控制能力；擁有黃金學院、每日金聞的現貨黃金平臺，能幫助投資者及時瞭解黃金市場熱點，提高投資者的交易水準，等等。 選擇能為交易帶來好處的平臺 在優質現貨黃金平臺排名2024挑選交易平臺時，投資者還要留意平臺能不能為交易帶來更多好處。就好像有的優質現貨黃金交易平臺，提供微點差帳戶給投資者使用。這些微點差帳戶能大幅降低投資者交易現貨黃金時，需要很支付的點差費用，為投資者節省大量的交易成本。微點差帳戶能幫助投資者顯著降低交易時的心理壓力，還能明顯提高投資者的盈利能力。所以，投資者遇到類似的能為交易帶來好處的平臺時，也可以著重進行挑選。 優質現貨黃金平臺排名2024年怎麼挑選更優質的平臺？總體來說，我們在挑選平臺時，可以留意平臺是否具有更完善的服務，以及是否能為我們的交易帶來更多好處，能滿足這兩個條件的話一般來說會給我們帶來更好的體驗。

2023投資理財排行榜：新手入門必看，搞懂門檻、收益與風險控制，不再一知半解！

相信不少朋友都有過理財投資的經驗，但由於可能過程並不理想而過早的放棄，始終對於投資市場一知半解，所以一直還是屬於新手的階段。其實投資理財能否獲得成功，產品的選擇是非常關鍵的，產品選對了起步就會變得相當順利，因此建議新手在投入資金之前先判斷哪種產品更適合自身，而這篇2023投資理財排行榜值得參考。 門檻、收益與風控缺一不可 要選找到合適自身且整體交易優勢不錯的理財產品，這三個因素是缺一不可的存在，分別是入市門檻、投資收益以及風險控制，這也是2023投資理財排行榜的構成條件。門檻就是指資金量需求，這對新手來說非常關鍵，因為前期投入的資金不宜過大，而投資收益是就更不必說了，理財為的就是獲得收入，至於風控就是要有足夠的手段去控制風險，所有的理財產品都具備一定的風險，只有控制好才有機會在市場當中長期生存下去。 從2023投資理財排行榜的對比不難發現，很多理財產品要麼入市門檻要求過於嚴苛，要麼沒有風險保護手段，或者就是收益不可觀，所以要找到兩全其美的產品其實並不容易。相對在收益和風險上更為均衡的可能還是現貨黃金以及股票這兩類產品，但現貨黃金畢竟風險偏高，至於股票不但風險高而且難度大，因此如何作出選擇，大家最好根據以上的三點要素，去按照個人的實際情況和追求目標進行全方位權衡。

《黃金投資理財心得》：想在黃金市場賺錢，投資人最該搞懂的「風險控制」能力是什麼？

隨著大家理財投資觀念的不斷成熟，現在大家在投資理財的過程當中，對自身的利益保障成度更加重視，會著重去提高自身的風險控制能力。不過也有部分新手投資者對於這方面還是比較陌生，那麼怎麼提高風險控制能力呢？今天一起來瞭解一下。 黃金投資理財心得：提高黃金理財風控能力，可以從以下幾個方面入手。 1. 學習和理解黃金市場：深入理解黃金市場的運作機制、價格影響因素以及相關的交易規則，有助於投資者更好地把握市場動態，做出更為明智的投資決策。 2. 制定和執行投資策略：投資者應基於自身的風險承受能力和投資目標，制定明確的投資策略，並在實際操作中嚴格執行。這有助於避免盲目跟風或衝動交易，降低投資風險。 3. 控制倉位和資金管理：合理的倉位控制和資金管理是降低風險的重要手段。投資者應根據市場情況和個人風險承受能力，合理分配資金，避免過度集中投資於某一品種或某一時間點。 4. 利用技術分析和市場趨勢：通過學習和掌握技術分析方法，投資者可以更好地判斷市場趨勢，把握買賣時機。同時，關注全球經濟形勢、貨幣政策等宏觀因素，也有助於投資者更準確地把握市場變化。 5. 保持冷靜和自律：投資過程中，保持冷靜和自律至關重要。投資者應避免情緒化交易，不被市場的短期波動所影響。同時，設定合理的盈利目標和止損點，嚴格遵守交易紀律。 6. 選擇正規交易平臺：選擇受監管、信譽良好的交易平臺進行交易，可以降低因平臺問題導致的風險。在選擇平臺時，投資者應關注其監管情況、資金安全性以及服務品質等方面。 7. 選擇限價交易性質的平臺：在眾多的正規交易平臺當中，有部分平臺的交易性質為限價交易性質。這部分限價平臺以限定價格成交，能確保我們的止損在任何時候都準確有效，能規避滑點風險，可以大大提高我們的風險控制能力。 總之，提高黃金理財風控能力需要投資者在多個方面下功夫，包括學習市場知識、制定投資策略、控制倉位和資金管理、利用技術分析和市場趨勢、保持冷靜和自律以及選擇正規交易平臺等。通過不斷努力和實踐，投資者可以逐步提高自己的風控能力，實現穩健的黃金理財。

搞懂「資產配置」的3大關鍵：市場波動再大也能安心睡？

資產配置 (asset allocation)，就是將資金分不同比例配置在不同類型的資產，以降低未來長期投資的波動風險，並兼顧合理的報酬。其實，投資的時候，人性往往會因為追求報酬極大化，而忽略的風險控制的重要性，市場先生認為，在投資之前，先想好你能忍受多大風險，控制風險比報酬都來的重要！詳細資產配置觀念，可前往 Mr. Market 市場先生部落格閱讀 (一) 資產配置投資策略是什麼？資產類別有哪些？比例分配怎麼做？資產配置選擇時要注意的4件事 看完了市場先生基本且全面的資產配置觀念，你可能會好奇，「那有最好的資產配置比例嗎？」這個問題的答案，可以先從室內設計師的小故事開始說起... (二) 有一個最佳的資產配置投資比例分配嗎？一個室內設計師的小故事 當我們落實了資產配置，並不是代表從此不再變動配置比例，金融市場一直在變，當各類型資產漲跌的幅度大小不同，我們就需要透過「再平衡」的檢視過程，讓風險趨於與自己的規劃一致！ (三) 資產配置的「再平衡」是什麼意思？頻率多久一次？不做再平衡可以嗎？

【股市新手特訓計畫】第 8 課：3% 先保本、跌破 10MA 就走的停利方法

上次教了各位追突破和反轉紅Ｋ的停損方法，今天來教停利點設定！ 停利點就是當帳面上有獲利的時候，該如何賣才有辦法將獲利最大化，不然股價漲上去再跌下來，不賣的話等於抱上抱下一場空。 〔停利方法〕 1.帳面獲利 3% 先保本 2.剩下等股價跌破 10MA 停利 這邊解釋一下「保本」，保本就是當你帳面獲利 3% 了，先賣一半把部分獲利先放口袋。例如你在 100 元的時候買了 2 張，那保本就是當股價在 103 元的時候，賣掉 1 張！ 這個方法可以將原本你買進的成本 100 元，降到 97 元，也就是降低 3% 的成本。這是一個實戰上非常好用的操作技巧！ 〔保本技巧有以下３個好處〕 1.降低風險：當成本降低 3%，距離停損點也會少 3%，等於風險也隨之減少了。 2.提高勝率：當成本降低 3%，比較不容易被主力洗盤洗出場，抱股的勝率會大大提升。 3.不容易賠錢：停損％數小於 3% 的交易，因為成本降低 3%，成本比停損點還低的話，當股價跌破停損點賣出，你還是小賺出場。 〔免責聲明：圖中個股為事後案例教學，並無推薦買賣意圖，投資人須自負投資風險〕

貴金屬行情分析軟體哪個好？先搞懂這三個關鍵再下手

由於近段時間的美國多項數據發揮出色，再加上通脹水準仍存在不確定性的情況下，黃金價格的走勢再次陷入了震盪的節奏，不過作為貴金屬當中最常見的產品，今年的投資熱度依然居高不下。要想在貴金屬市場當中取得盈利，自然不能缺少對於盤面走勢的分析，那麼到底貴金屬行情分析軟體哪個好？只要看這三點就足夠了。 1. 看軟體介面是否清晰 貴金屬行情分析軟體哪個好？我們首先需要關注的是有關軟體的操作介面，因為這對於新手來說是非常重要的，越是清晰和簡潔的介面越能幫助投資者儘快上手。現在市面上有些交易軟體的功能過於繁雜，但其實有點華而不實，這也是為什麼 MT4 軟體多年來還是可以在金融市場上屹立不倒的原因，比如香港老牌金企大田環球也一直在使用。 2. 看軟體系統是否穩定 由於貴金屬產品的行情波動十分劇烈，所以投資者來說還需要根據軟體的系統穩定性來作出判斷，這也是貴金屬行情分析軟體哪個好的關鍵所在。優質的貴金屬軟體應該在全球都有伺服器，為廣大客戶提供穩定網路連通速度，不應該經常出現斷線或卡頓的現象，否則的話可能會影響到交易的收益。 3. 看軟體風控是否安全 最後一點決定貴金屬行情分析軟體哪個好的，則是關於平臺提供的軟體是否有足夠強大的風控保護能力，這是黃金投資的必備環節。因為只有幫助投資者控制好風險的範圍，才有機會獲得穩定的回報，而目前主要有兩種模式，分別是市價以及限價，前者在劇烈行情中有可能會出現止損無效的現象，因此限價模式無疑更值得信賴。 貴金屬行情分析軟體哪個好？以上三點就是判斷貴金屬分析軟體是否優質的因素，如果投資者在調查過程中發現都能成功過關的話，那麼基本上就可以放心選擇。當然，大家還得結合平臺的資質實力和服務素質，因為再好的貴金屬軟體也是由平臺提供的，如果平臺本身不安全，那麼也會影響到我們的實際利益。