台股站穩 3 萬點：台積電創高後，資金正輪動至哪些新主流族群？

美光市值衝破1兆美元帶動記憶體族群轉強，台股資金輪動聚焦半導體供應鏈

在人工智慧基礎設施需求推升下，美國記憶體大廠美光科技（Micron）盤中股價大漲，市值首次突破1兆美元，主因來自外資券商將目標價大幅調升。美光同時宣布擴大美國維吉尼亞州廠產能，導入1α製程並增加DDR4供應；不過，研調機構與法人數據指出，這屬於海外產線移回美國的產能移轉，並未增加DDR4整體供給總量，市場供需結構未受影響。 美光市值創高也帶動台灣記憶體族群表現。台股近日盤中觸及44,097點歷史新高，並爆出1.47兆元的史上最大成交量；在台積電（2330）回檔收低的背景下，市場資金轉向中小型電子股與記憶體族群。其中，華邦電（2344）攻上漲停，旺宏（2337）與南亞科（2408）同步走強；聯發科（2454）也上漲，成為大盤撐盤指標之一。整體來看，盤面資金激烈換手之際，半導體與記憶體相關供應鏈仍是市場關注焦點。

光鼎(6226)漲停帶量強攻，光電族群輪動下的資金焦點

近期台股盤面資金輪動快速，光電類股中的光鼎(6226)走勢相對強勢，盤中一度直奔漲停，最高來到12.15元。觀察成交與委買狀況，盤中委買張數曾達4,326張，成交量介於898張至1,709張之間，顯示短線追價意願明顯。 從近5日表現來看，光鼎(6226)股價累計上漲34.92%，明顯高於同期加權指數的3.84%。籌碼面上，三大法人近5日合計買超224張，其中外資買超160張、自營商買超64張，投信與融資券則無明顯變動。 公司主業為各種發光二極體及發光二極體顯示器的製造、加工與銷售，在光電族群輪動中受到市場關注。整體而言，光鼎(6226)目前呈現技術面與短線籌碼面同步轉強的格局，後續可持續留意光電產業供需變化、營收表現，以及法人買超動能是否延續。

鮑威爾重申抗通膨立場，台股資金轉向低檔績優與復甦族群

Fed主席鮑威爾在IMF專家小組會議上表示，尚未有足夠信心認為政策收緊已足以讓通膨降至2%，並重申若有需要，Fed將毫不遲疑進一步升息。美國第三季GDP年化增速達4.9%，經濟仍具韌性，但未來幾季成長可能放緩，失業率雖仍偏低，卻已出現與景氣衰退相關的上升現象。市場因此持續觀察Fed後續政策方向，美國2年期公債殖利率重返5%，美股四大指數收跌。 台股方面，美元指數走強，站上季線後續往月線反壓推進，對新台幣與台股資金面較不利；台積電ADR收跌，也壓抑大盤多方氣氛。不過台股昨(9)日大盤仍守住半年線，終場小漲4.82點，整體輪動維持健康。隨10月營收與季報陸續公布，市場資金明顯朝低檔績優族群與2024年復甦族群換手，AI雖仍是焦點，但高融資、跌破關鍵均線的個股需留意多殺多風險。

少子化財政規劃、退稅與房貸壓力交錯下，台股資金輪動與族群變化受關注

政府近期針對少子化與年輕家庭經濟壓力提出多項財政規劃，包括賴清德提出0至18歲孩童每人每月5000元成長津貼，整體預算規模每年約2000億元；財政部也研議育嬰家庭住宅房屋稅與地價稅減免，並考慮增設7至18歲子女所得稅扣除額。另有立委提議推動「加薪抵稅2.0」，將適用年齡放寬至35歲以下，並把企業加薪抵稅率提高至200%，財政部表示將在一個月內與經濟部進行跨部會評估。 稅務方面，今年綜合所得稅首批退稅預計於7月31日入帳，全國符合資格的申報件數達216萬件，總退稅金額為356.27億元。定存族也需留意，儲蓄投資利息單筆超過2萬元時，將被預扣10%所得稅；若全年度總額未達27萬元扣除額上限，須待退稅時才會返還，可能影響短期現金流。 房市與總經數據部分，內政部統計顯示，2025年第2季全國住宅貸款催收金額飆破80億元，創近4年單季新高，年增率近3成。隨著部分房貸寬限期陸續到期，高槓桿購屋族群面臨還本壓力，房貸違約數據也出現攀升。 資本市場方面，國泰金(2882)調查指出，63%受訪民眾表示不會因報稅季來臨而出脫股票變現。台股近期處於高檔震盪，外資一度大舉賣超聯電(2303)逾4.5萬張，但在投信買盤支撐下縮小跌幅；在台積電(2330)等權值股修正之際，部分資金轉向低位階族群。另一方面，被動元件大廠國巨(2327)股價上揚帶動市值突破兆元，但集保數據顯示其股東人數已自今年初高點減少約4.5萬人。

台積電(2330)從2135壓回休息，外資連賣下IC設計狂飆，你現在該抱台積電還是跟進聯發科？

台積電(2330)在2026年4月28日台股多空激戰中壓低休憩，早盤休息之際未能帶動大盤，但IC設計族群資金流入強勁，聯發科一度漲停創歷史新高，助陣台股指數翻紅大漲逾400點，續戰4萬點大關。盤面顯示，台積電作為半導體龍頭，其低迷表現與AI應用題材升溫下的IC設計熱潮形成對比，市場資金轉向聯發科等個股，凸顯產業鏈輪動效應。整體而言，台積電今日交易受壓，影響投資人對半導體板塊的短期觀望。 事件背景與細節 台股於2026年4月28日開盤後，多空拉鋸明顯，台積電(2330)早盤即呈現壓低走勢，休憩狀態下未能提供支撐。與此同時，IC設計族群成為焦點，聯發科(2454)盤中強攻漲停至2,675元，再創歷史新高，帶動創意(3443)、群聯(8299)等個股一度走揚逾5%。市場資金動能源自AI應用題材持續發酵，傳出OpenAI規劃跨足智慧手機市場，與聯發科合作開發AI手機晶片，預計2028年進入量產。台積電作為晶圓代工龍頭，其低迷可能反映資金短期流向設計端，影響半導體供應鏈的平衡。 市場反應與股價表現 台積電(2330)今日股價壓低休憩，未能跟隨大盤翻紅，顯示投資人對半導體龍頭的短期信心受IC設計熱潮分流影響。聯發科領軍下，台股指數一度上漲逾400點，成交量放大，但台積電交易量相對平淡。法人觀點指出，AI手機與雲端需求推升IC設計評價，部分處置股如新唐(4919)、創意(3443)強勢彈升逾5%，反映市場對AI題材的追逐。台積電的低迷可能加劇產業鏈輪動，投資人關注資金是否回流晶圓代工。 後續觀察重點 台積電(2330)後續需追蹤AI應用題材對晶圓代工的溢出效應，特別是2028年AI手機晶片量產時點。市場預期雲端與邊緣運算需求將帶動整體半導體成長，但短線漲幅快速的IC設計族群，可能引發調節壓力。投資人可留意台積電的交易量延續性，以及法人對半導體板塊的配置變化。高檔震盪中，族群輪動趨勢明顯，台積電的復甦關鍵在於資金回流時機。 台積電(2330)：近期基本面、籌碼面與技術面表現 基本面亮點 台積電(2330)為全球晶圓代工廠龍頭，總市值達5,536,589億元，產業地位穩固，主要營業項目包括積體電路製造、封裝測試服務及光罩設計。2026年本益比為21.5，稅後權益報酬率1.0%。近期月營收表現強勁，2026年3月合併營收415,191.70百萬元，月增30.7%、年增45.19%，創240個月新高及歷史新高；2月營收317,656.61百萬元，年增22.17%；1月營收401,255.13百萬元，年增36.81%，同創歷史新高。這些數據顯示台積電營運動能持續擴張，AI與高階製程需求支撐成長。 籌碼與法人觀察 台積電(2330)近期三大法人買賣超呈現波動，截至2026年4月30日，外資買賣超-21,183張、投信596張、自營商115張，合計-20,472張，收盤價2,135元；4月29日外資-15,783張，合計-15,139張，收盤2,180元。官股持股比率維持-0.27%至-0.30%。主力買賣超方面，4月30日-14,036張，買賣家數差25，近5日主力買賣超-12.6%、近20日1.5%；4月29日-8,323張，近5日-6.8%。整體顯示外資近期連續賣超，主力動向分歧，集中度略升，但法人趨勢偏向調節，散戶買賣家數差正負交替。 技術面重點 截至2026年3月31日，台積電(2330)收盤1,760元，較前日跌20元或-1.12%，開高走低，最高1,790元、最低1,760元，振幅1.69%，成交量75,832張。短中期趨勢觀察，近期MA5位於1,800元附近、MA10約1,850元、MA20約1,900元、MA60約1,750元，收盤價低於MA5/10/20但高於MA60，顯示中期支撐穩固但短線承壓。量價關係上，當日成交量高於20日均量約60,000張，近5日均量約70,000張高於20日均量，顯示買盤活躍但近期回落。關鍵價位為近60日區間高點2,015元（2026年2月26日）為壓力、低點967元（2025年5月29日）為支撐，近20日高低約1,760-2,015元。短線風險提醒：量能續航不足，可能加劇乖離擴大。 總結 台積電(2330)今日壓低休憩反映資金輪動至IC設計族群，但基本面營收年增逾45%展現強勁動能，籌碼面外資賣超需留意，技術面中期趨勢偏多。後續可追蹤AI題材對晶圓代工的影響，以及交易量與法人動向變化，潛在風險在於短線調節壓力。

牧德(3563)股價873元漲近五成：EPS 4.61、多頭格局下還追得起嗎？

牧德科技（3563）於今日公布114年第1季財務報表，每股稅後純益（EPS）達4.61元，毛利率維持61%，整體獲利表現穩健。公司表示，第1季營運延續前期成長動能，主要受惠高階PCB應用需求回溫，自動光學檢測（AOI）設備出貨穩定，帶動營收與獲利。公司指出，受供應鏈IPC、CCD及記憶體等零組件價格上揚影響，成本形成壓力，毛利率較去年同期略降，但高階產品比重提升及營運效率優化，有效吸收波動，整體維持良好水準。隨著AI、高速運算及先進封裝發展，檢測設備需求成長，牧德近期電測與AOI新產品進入客戶驗證，將優化毛利結構。 事件背景與細節 牧德科技（3563）第1季財務報表經會計師查核通過，EPS為4.61元，毛利率61%。公司營運受高階PCB需求回溫及AOI設備出貨穩定驅動，延續成長。供應鏈關鍵零組件價格上揚，對成本造成壓力，毛利率略低於去年同期，但透過高階產品比重增加及效率優化，吸收部分影響。電子製程高階化趨勢，帶動檢測需求。公司推出電測與AOI新產品，已進入驗證階段，有助提升產品結構。 市場反應與法人動向 牧德(3563)股價近期波動，截至2026年4月30日收盤價873元。三大法人買賣超合計110張，外資買超75張，自營商買超35張，投信持平。主力買賣超-127張，買賣家數差151，顯示散戶較積極。官股買超47張，持股比率-3.47%。近5日主力買賣超-7%，近20日-5.1%。法人持續關注牧德在PCB與半導體檢測布局，產業鏈需求回溫帶動交易量。 未來關鍵觀察 牧德(3563)新產品驗證進度為後續重點，導入後將提升高階產品比重，優化毛利。PCB與半導體檢測雙軌布局持續推進，接單與出貨動能穩定。公司將於5月25日召開股東會，分享經營成果。需追蹤供應鏈成本波動及AI應用需求變化，作為營運指標。整體表現可望維持穩健。 牧德(3563)：近期基本面、籌碼面與技術面表現 基本面亮點 牧德(3563)為台灣PCB光學檢測設備供應商龍頭，總市值558.7億元，產業電子–光電，營業焦點非接觸式機械視覺檢測系統設備，本益比36.5，稅後權益報酬率1.6%。2026年3月單月合併營收338.51百萬元，月增18.74%，年增11.1%，創歷史新高。2月營收285.09百萬元，年增4.91%。1月營收240.06百萬元，年增11.47%。2025年12月營收228.54百萬元，年增6.98%，主因訂單量增加。11月營收228.38百萬元，年增9.17%，營收穩健成長。 籌碼與法人觀察 牧德(3563)截至2026年4月30日，三大法人買賣超110張，外資75張，自營35張，投信0張。主力買賣超-127張，買賣家數差151，近5日主力-7%，近20日-5.1%。官股買超47張，庫存-2219張，持股比率-3.47%。4月29日三大法人賣超269張，主力-180張。4月28日買超132張，主力74張。法人趨勢呈現買賣交替，散戶買分點家數647，賣496，集中度略升。 技術面重點 牧德(3563)截至2026年3月31日收盤760元，近60交易日呈現上漲趨勢，收盤價從2025年11月516元升至760元，漲幅約47%。MA5約780元，MA10約750元，MA20約700元，MA60約600元，短期均線上穿長期，顯示多頭格局。成交量5644張，高於20日均量約2000張，近5日均量約3000張對比20日均量，量能放大支持上漲。近20日高894元為壓力，低701元為支撐。近60日區間高957元、低465元。短線風險提醒，需注意乖離擴大及量能續航，若回落可能測試MA20。 總結 牧德(3563)首季EPS 4.61元、毛利率61%，營運穩健，新產品驗證及雙軌布局為成長動能。近期月營收創歷史新高，法人買賣交替，技術面多頭。後續追蹤股東會、成本波動及需求變化，維持中性觀察。

聯發科(2454)漲停2,295成交值超車台積電(2330)，資金轉IP狂潮你該追還是等？

台積電(2330)今日在台股多頭氛圍下，成交值被IC設計龍頭聯發科(2454)大幅超車，聯發科漲停鎖住2,295元並創下天價，資金湧入高成長IP矽智財族群，間接凸顯先進製程需求強勁。分析師指出，聯發科位階相對低檔，AI ASIC布局發酵將推升評價重估，潛在超車台積電市值二哥位置。IP股如世芯-KY(3661)重返4,000元，M31(6643)等紛紛漲停，反映北美雲端服務供應商對次世代AI晶片需求帶動營運走揚。台積電作為全球晶圓代工龍頭，其5奈米與3奈米先進製程地位穩固，市場資金動向值得留意。 事件背景細節 台股22日上漲氛圍濃厚，聯發科(2454)以漲停2,295元收盤，成交值超越台積電(2330)，成為當日吸金焦點。IP族群跟隨掀起漲停潮，M31(6643)、晶心科(6533)、巨有科技(8227)、億而得(6423)皆鎖住漲停，世芯-KY(3661)重返4,000元關卡。此波熱潮源於AI ASIC布局發酵，資深分析師表示，聯發科目前市值居第三，但位階低檔，評價重估行情剛啟動，未來具超車台積電潛力。台積電在先進製程領域的領導地位，支撐IP股需求，世芯-KY穩站5奈米與3奈米制高點，營運預計逐季成長。 市場反應與法人觀點 聯發科成交值超車台積電(2330)，引發資金由單點轉向IP族群擴散，中小型矽智財股如巨有科技受庫存調整結束與新思科技IP OEM專案綜效，量產需求回溫鎖漲停。億而得憑嵌入式非揮發性記憶體技術卡位AIoT與車用電子，高毛利授權模式成長可期，同樣漲停帶動宏觀(6568)走揚。法人強調，世芯-KY在高速傳輸技術壁壘下，成為自研晶片關鍵夥伴，營收規模有望創新高。分析師建議關注祥碩(5269)、聯發科及世芯-KY、創意(3443)、M31等核心標的，台積電先進製程影響波及產業鏈。 後續追蹤重點 IP族群熱潮持續發酵，投資人可留意聯發科AI布局進展及M31 2025年第4季轉盈與量產權利金貢獻，今年營收預期雙位數成長。世芯-KY北美CSP需求強勁，將帶動次世代AI晶片訂單，營運逐季走揚。台積電(2330)作為先進製程龍頭，需觀察資金流向變化及矽智財合作動態。巨有科技與億而得新世代晶片需求增加，授權模式成長力道值得追蹤。整體市場轉向全族群擴散，後續關鍵在於高成長IP股評價重估進度。 台積電(2330)：近期基本面、籌碼面與技術面表現 基本面亮點 台積電(2330)為全球晶圓代工廠龍頭，總市值達5,666,251億元，專注電子–半導體產業，營業焦點在依客戶訂單製造與銷售積體電路及其他晶圓半導體裝置，提供封裝測試服務及電腦輔助設計技術與光罩製造。產業地位穩固，本益比22.0，稅後權益報酬率1.0%。近期月營收表現亮眼，2026年3月合併營收415,191.70百萬元，月增30.7%、年成長45.19%，創240個月新高及歷史新高；2月317,656.61百萬元，年成長22.17%；1月401,255.13百萬元，年成長36.81%，創238個月新高。2025年12月335,003.57百萬元，年成長20.43%；11月343,613.80百萬元，年成長24.47%，顯示營運動能強勁。 籌碼與法人觀察 近期三大法人動向顯示，外資持續買超，2026年4月24日買超8,306張，投信1,168張，自營商256張，合計9,729張，收盤價2,185元；4月23日外資7,193張、投信754張，合計6,569張，收盤2,080元；4月22日合計賣超3,200張，收盤2,050元。主力買賣超方面，4月24日10,370張，買賣家數差-5，近5日主力買賣超7.4%、近20日2.7%，收盤2,185元，買分點家數812、賣分點817；4月23日6,086張，家數差1，近5日-4.7%。整體趨勢外資主導買盤，官股4月24日賣超2,350張，持股比率-0.30%，顯示法人對台積電(2330)信心漸增，集中度維持穩定。 技術面重點 截至2026年3月31日，台積電(2330)收盤1,760元，開盤1,775元、最高1,790元、最低1,760元，跌20元或-1.12%，振幅1.69%、成交量75,832張。回顧近60交易日，股價從2026年2月26日1,995元高點回落，經2026年1月30日1,775元後，呈現震盪格局，2025年12月31日升至1,550元，11月28日1,440元，10月31日1,500元。短中期趨勢上，收盤價低於MA5與MA10，接近MA20，顯示短期壓力增大；中期MA60支撐位約1,500元附近。量價關係，當日成交量75,832張高於20日均量，近5日均量較20日均量放大，顯示買氣回溫，但需留意續航。關鍵價位，近60日區間高點2,010元為壓力、低點910元為支撐，近20日高2,010元、低1,760元作參考。短線風險提醒，股價乖離MA20擴大，量能若不足可能加劇震盪。 總結 台積電(2330)今日成交值被聯發科超車，IP族群熱潮凸顯先進製程需求，近期月營收連創新高，年成長逾20%，外資買超趨勢明顯，技術面震盪中支撐穩固。後續可留意AI布局進展、法人動向及量價變化，潛在風險在於資金輪動及市場波動，投資人需追蹤關鍵指標以掌握動態。

聯電(2303)量增價弱、短線壓回到56.5元，中小型電子被殺這一波該撿還是先躲？

台股23日盤中高低差達1757點、成交值達1.4兆元，資金大幅換手導致成交量排行榜出現變化。聯電(2303)擠進成交量前十大個股，但股價普遍走弱，反映中小型電子股面臨賣壓。整體盤面ETF包辦量榜前多席，權值股如台積電(2330)與鴻海(2317)撐盤，聯電等景氣循環股則承壓回檔。成交值榜顯示權值股主導，聯電作為晶圓代工廠在資金輪動中表現相對疲軟。 台股資金輪動背景 台股23日上演劇烈震盪，資金快速換手，ETF全面竄升，個股成交量榜前十大中ETF佔6席。聯電(2303)與群創(3481)、友達(2409)、旺宏(2337)等擠進榜單，但這些中小型電子股股價走弱。盤面反映資金從高波動族群撤出，轉向權值股與ETF，聯電作為全球前十大晶圓代工廠之一，在此環境下成交活躍卻未能轉化為股價上漲。 市場反應與法人動向 成交值榜呈現權值撐盤格局，台積電(2330)成交值達1016.62億元、外資回補7193張，收漲1.46%至2080元；鴻海(2317)成交值381億元、外資連4買，漲1.81%。聯電(2303)等半導體族群如南亞科(2408)、旺宏則跌幅明顯，顯示賣壓廣泛存在。整體前十大成交值個股中僅少數收紅，聯電反映中小型股資金外流壓力。 後續追蹤指標 資金輪動持續，需關注ETF與權值股是否維持撐盤力道，以及中小型電子股賣壓是否擴大。聯電(2303)作為景氣循環股，後續可觀察半導體供需變化與法人買賣動向。市場波動加劇下，成交量與股價背離情況值得留意，潛在風險來自廣泛賣壓延續。 聯電(2303)：近期基本面、籌碼面與技術面表現 基本面亮點 聯電(2303)為全球前十大晶圓代工領導廠商，總市值9257.8億元，營業項目以晶圓94.74%為主，本益比18.7、稅後權益報酬率3.5%。近期月營收表現平穩，202603單月合併營收20830.63百萬元，月增7.68%、年增4.89%，創2個月新高；202602為19345.13百萬元，年增6.33%；202601為20862.15百萬元，年增5.33%。整體營運重點在積體電路與半導體零組件，產業地位穩固。 籌碼與法人觀察 三大法人23日買賣超合計21706張，外資14341張、投信13117張、自營商-5752張。近期外資動向多變，22日買超47823張、21日賣超16158張、20日買超49302張、17日買超57658張。主力買賣超23日為-2456張，買賣家數差0，近5日主力買賣超9.5%、近20日9.2%。官股持股比率-1.82%，顯示法人趨勢波動，集中度維持穩定，需留意主力與散戶動向變化。 技術面重點 截至20260331，聯電(2303)收盤56.50元，跌0.88%，成交量76985張。短中期趨勢顯示，收盤價低於MA5、MA10，但接近MA20，呈現整理格局。量價關係上，當日成交量低於20日均量，近5日均量相對20日均量縮減，顯示買盤續航不足。關鍵價位方面，近60日區間高點67.40元（20260226）、低點35.05元（20220930），近20日高點62.40元、低點56.50元作為支撐壓力。短線風險提醒：量能續航不足，可能加劇乖離壓力。 整體總結 聯電(2303)今日成交活躍但股價走弱，反映台股資金輪動下的賣壓。近期基本面營收年增穩定，籌碼法人多買少賣，技術面整理中量縮。後續可留意半導體族群動向與成交量變化，潛在風隟來自市場波動擴大，中性觀察資金流向。

三福化(4755)漲停衝上166.5元，中長線利多齊發現在還能追嗎？

三福化(4755)股價上漲，盤中亮燈漲停至166.5元，漲幅9.9%。今日走強主因延續市場對其打入先進封裝CoWoS供應鏈的預期，加上精密化學品及TMAH回收等高附加價值業務被視為受惠晶圓代工擴產的關鍵題材。另一方面，先前公司陸續與客戶協商調漲部分化學品價格、以及TMAH顯影劑回收放量的成長想像，支撐盤面買盤追價意願。雖然近期月營收年增有起伏，但市場資金目前更聚焦在中長期成長動能與評價上修空間，短線呈現題材與資金同向推升的價量結構，後續需留意漲停開啟與否以及追價資金續航力。 技術面來看，三福化股價自前波高點拉回後，近日沿短中期均線震盪築底，並再度站回主要均線之上，多頭結構逐步強化。先前技術指標如MACD翻正、KD向上，顯示多方動能回溫，上檔仍有過往套牢區需透過放量換手消化。籌碼面方面，近日三大法人出現偏多操作，外資在前一交易日轉為明顯買超，自營商亦同步偏多，主力近幾個交易日買盤比重回升，顯示中線資金有重新佈局味道。不過，前波高點區附近壓力仍在，短線若量能急縮或連續爆量不漲，易引發獲利了結賣壓。後續重點留意股價能否在前高附近穩住並維持均線多頭排列，同時搭配法人與主力買超續航，作為多頭是否延續的關鍵訊號。 三福化為化學工業族群中專攻顯影劑與半導體特用化學的大廠，產品涵蓋精密化學品、基礎化學品等，近年積極切入CoWoS先進封裝相關材料，並佈局TMAH回收及PHBA電子級產品，以受惠晶圓代工擴產與AI伺服器供應鏈需求。營收端近期呈現單月起伏，部分月份年增轉弱，顯示基本面雖具長線題材，短期仍需時間反應在數字上。綜合今日盤中亮燈漲停來看，資金明顯提前反映未來成長與外資、券商對評價區間的上調，操作上偏向題材與預期交易。後續投資人需留意高檔震盪與回檔風險，觀察營收與新品放量進度是否跟上股價，以及外部市場波動是否引發籌碼鬆動，適合依個人風險承受度分批因應，而非情緒性追高。

Fed官員意見分歧、費半創高、資金轉向低基期股，現在還能追嗎？

昨(16)日零售銷售月率公布值高達1.7%，高於市場預期的1.2%，與前值的0.8%，美國聖路易聯準銀行總裁布拉德(James Bullard)因美國核心PCE數據相當高，亦出面呼籲Fed鷹於後續會議上保持更鷹派的立場以便應對通膨，但與之相反，舊金山聯儲行長戴利(Mary Daly)雖同意目前高通膨的現狀，但仍維持保守看法與通膨暫時論的看法，認為可以等待更明確的信號出現，美國財政部長葉倫(Janet Yellen)則出面表示，12/15後財政部非常規措施的資源告罄後將無法為政府提供資金，而穆迪(Moody's)亦於報告中表示美國如無提高債務上限，預期財政部將優先支付利息，屆時可能會將未按期支付利息劃進違約範疇，將導致美國的評級下調，動向多空方分歧，但績優股仍有表現，其中Home Depot財報亮眼帶動整體零售股走勢，QUALCOMM因業務不受Apple牽制令股價創新高，四大指數終場全數收紅，漲幅介於0.15%~1.73%。其中費半創新高。 匯市上，歐洲持續受到疫情復熾影響，且部分國家如奧地利已先對為接種疫苗的民眾實施封鎖，德、法、荷可能重新考慮封城防疫，亦令升息憧憬轉淡，歐元/美元再度收跌0.42%，破底續探波段低。而歐元走疲給予美元多方發揮空間，美元指數終場收漲0.44%，續創波段高。金市上，亦受到零售銷售數據影響，加上美國10月工業生產月率公布值達1.6%，優於市場預期的0.7%，與前值的-1.30%，且美元續創波段高不利於美元計價的產品表現，同時Fed各大官員對於經濟數據的看法分歧，是否提前縮表的討論增加，亦不利於金市多方，紐約近月黃金終場收漲跌0.67%，以1,854.10美元/盎司作收。 油市部分。通膨問題持續為各國燙手山竽，煤價、天然氣與油價居高不下導致民生負擔加重，但美國能源資訊署(EIA)代理署長Stephen Nalley公開表示，釋放 SPR將只會有短暫效果，僅能舒緩短期供給面短缺，無法造成整體油市供需改變，令市場轉向等待拜登解決方案是否出現明顯的風向球。但Ida颶風影響漸去令產量回升，且IEA油報預期原油產量增長有利舒緩現階段供需吃緊的情況，也將對油價帶來壓力，與OPEC先前「在年底原油可能由供不應求的現況轉為供過於求」的觀點相符。API庫存數據公布值僅65.5萬桶，雖高於前值的-248.5萬桶，但仍優於市場預期的155萬桶，需求面上，凜冬取暖需求，國門開放的憧憬，亦為油市中長期需求前景強撐。美油、布油走勢分歧，漲跌幅分別為-0.35%、+0.34%。後續多方長線施力點仍隨口服藥進展落於全球商旅復甦展望，亦將側重於各國國門重啟與開放入境政策。5大石油巨擘全數收紅，Chevron漲幅0.39%，Exxon Mobil漲幅1.01%，ConocoPhillips跌幅0.11%。BP漲幅0.44%，Royal Dutch Shell漲幅0.68%。 S&P500 11大板塊跌7漲4，其中非必須消費、資訊科技2大板塊分別收漲1.38%、1.07%，表現最佳。房地產、必須消費2大板塊分別收跌0.65%、0.60%，表現最弱。成分股中QUALCOMM、IQVIA分別收漲7.89%、6.25%，表現最佳。Norwegian Cruise Line、Activision Blizzard分別收跌7.33%、6.09%，表現最弱。其中Norwegian Cruise Line由於第三季度初受到Delta變異病毒影響，季度營收僅1.53億美元，低於市場預期的1.98億美元，並且調整後的EPS淨損2.17美元，亦劣於市場預期的2.09美元，雖然總裁兼首席執行官Frank Del Rio表示，預期在1Q21營運現金流有望轉正，並因2H22有望恢復正常的入住率進而帶動營運重返獲利正軌，但由於短線上營運不如預期需又現金，且近日宣布將出售至少價值8億美元的2027年到期的可交換優先票據，令短線失望性賣壓出湧，向下跳空重挫7.33%，失守10/22低點，於出現明顯止跌跡象前仍不宜積極介入。尖牙股跌多漲少，其中Meta跌幅1.32%，Netflix漲幅1.19%，Amazon跌幅0.14%，Apple漲幅0.67%，Alphabet跌幅0.39%。 道瓊成分股跌多漲少，成分股中Home Depot、Nike分別收漲5.73%、1.76%，表現最佳。Boeing、Walmart分別收跌3.13%、2.55%，表現最弱。其中Home Depot由於昨(16)日公布第三季度財報，季度營收高達368.2億美元，年增9.8%，稀釋後EPS達3.92美元，分別優於市場預期的350.1億美元、3.40美元，而同店銷售率為本季度亮點，在全球、美國的同店銷售成長率分別為6.1%、5.5%，分別優於市場預期的2.4%、2.3%。而全美房屋建築商協會(NAHB)/富國銀行住房市場指數(HMI)的房屋建築商情緒月度調查上升至83。分析師此前預計信心評級為 80，進一步強化Home Depot專業承包商的前景動能，帶動股價向上跳空大漲5.73%，創歷史新高。費半成分股漲多跌少，其中QUALCOMM、BROOKS AUTOMATION分別收漲7.89%、5.03%，表現最佳。TEXAS INSTRUMENTS、II-VI INCORPORATED分別收跌0.38%、0.15%，表現最弱。 金融、空運分頭表現，加權震盪續創高 費半昨(16)日續創新高、那指穩於5日短均上，多方格局沿續，雖然台積電ADR昨(16)日開低失守10日線，終場收跌0.03%，連帶令今(17)日台積電(2330)開高後逢前段壓力多方無力，終場以平盤作收，資金轉往金融、空運、面板、千金股與低基期的被動元件發揮，加權指數終場震盪收漲70.91點，以17764.04點作收，成交量3948.45億。OTC櫃買指數震盪收漲0.89%，續創波段高，將挑戰7/27高點。3大類股指數非金電收跌0.1%，終場獨黑。29大類股指數漲跌各半，貿易百貨類股因富邦媒(8454)本波受惠五倍券，帶動雙十一檔期的業績再度創高，市場看好有望挑戰單月營收突破百億規模，並且4Q21的EPS有望上看270億，於疫情期間加速消費型態轉變，電商滲透率進一步提升的背景下，受買盤青睞點火，股價開高走高，終場收漲5.42%，順利突破月線，帶動類股指數收漲2.25%，表現最佳，金融保險類股終場收漲2.04%，表現僅次貿易百貨類股。其他電子、電子通路2大類股分別收跌0.83%、0.80%，表現最弱。 (券商軟體)(註 : 以上僅為數據揭露，無推介買賣之意，投資人須自負交易風險) 【法人動向】 三大法人合計：+4.61億元 外資：-2.26億元 投信：+13.45億元 資金轉向低基期，華新科外資連3買 權值股部份，除金融、富邦媒(8454)表現以外，空運再度成為焦點，由於提早旺季與海運轉單的貨量湧入，航空貨運到11月底已滿艙，華航(2610)、長榮航(2618)預計11/18、19調漲運價，傳出漲幅約25~30%，令航空雙雄再度沿續利多，華航(2610)、長榮航(2618)雙雙開高，並於午盤後出現買單力拱，終場漲幅分別擴大至7.01%、4.46%。資金亦有明顯轉向低基期個股被動元件族群中，國巨(2327)、華新科(2492)、禾伸堂(3026)前三季已賺逾一個股本，並且凱美(2375)、聚鼎(6224)、大毅(2478)前三季均賺贏2020全年，而今(17)日資金點火的指標華新科(2492)，3Q21合併營收達109.34億，季減6.2%、年增5.9%；毛利率32.3%，季減1.7個百分點，年減2個百分點；營益率22.9%，季、年相比均減2.5個百分點。符合先前法說會提及東南亞疫情與晶片短缺導致3Q21需求放緩、訂單延遲的說法，而在業外挹注下，稅後淨利達26.76億，季增14.5%、年增12.6%，EPS達5.52元，為近11季高。於後市上，由於車用需求持續增加帶動產品價格走揚，雖有缺料帶來觀望但董事長焦佑衡亦樂觀看待僅為短期影響，令股價今(17)日開高站穩季線後，沿路走高，終場漲幅放大至6.54%。 (資料來源：籌碼K線　菜圃股倉製圖)(註 : 以上僅為數據揭露，無推介買賣之意，投資人須自負交易風險) 乙盛-KY擴產效益逐步呈現，小摩4日吸籌逾千張 族群部分，MOSFET廠大中(6435)於昨(16)日舉辦的法說會上，樂觀看待後市，其中，董事長薛添福明言，MOSFET景氣市況並仍處於需求大於供給的吃緊狀態，且將至少延續到1H22，而大中(6435)於2022年將推出碳化矽(SiC)及氮化鎵(GaN)等第三代半導體材料新品，有望成為新動能，激勵股價向上跳空，早盤便強鎖漲停板，亦帶動杰力(5299)早盤漲幅一度擴大至8.07%，但受前段壓力影響，終場漲幅收斂至4.43%。個股部份，乙盛-KY(5243)於先前舉辦的法說會上公布第三季度財報，由於東南亞疫情影響，加上塞港、通膨等因素導致原物料價格大幅飆升影響，拖累第3季營運表現，單季合併毛利率下滑至11.54%，季減4.7個百分點，單季稅後淨利達1.17億，季增7%，單季EPS為0.7元，但1~3Q21合併營收87.4億元，年增8.79%，營業毛利12.85億，年增7.64%，合併毛利率為14.7%，年減2.89個百分點，稅後淨利3.63億，年增6.5%，EPS達2.16元，於後市上，董事長蔡嘉祥明言汽車及雲端網通產品出貨持續成長，財務長林猷清亦提及目前乙盛-KY(5243)供應Tesla全系列車種，且公司從零件進階總成件，加上擴產效益逐步呈現，樂觀看待2022年度車用產品仍將持續成長，今日開高後盤中漲幅一度擴大至8.57%，但受前段壓力影響，終場漲幅收斂至5.57%。 延伸閱讀：《茂達、大中母子雙雙賺贏去年全年》 (資料來源：籌碼K線　菜圃股倉製圖)(註 : 以上僅為數據揭露，無推介買賣之意，投資人須自負交易風險) 盤面小結 短線上，國際事件部分，拜習會，美歐、美日的鋼鋁關稅協議，歐洲能源危機與疫情復熾仍為觀察重點，但國門重啟，各國商旅、經濟將有望隨口服藥持續普及技術迭代而重返疫前榮景，令口服劑型的開發、認可進度，亦為焦點，零售銷售數據公布後，市場焦點將逐步轉向是否因塞港導致企業為填補庫存過度下單，於後續供應練瓶頸逐步紓解階段，可能出現供給過剩令消費品價格下修的問題。加權、OTC櫃買指數今(16)日順利續創波段高，且台積電(2330)今日順利搶回5日線上，聯發科(2454)、高價千金股亦各擁利多，ABF、高速傳輸、電池、車電、第三代半導體、5G、矽智財皆為電子可用之兵，作夢題材如元宇宙、低軌道衛星亦為資金焦點，非金電中，航運、空運為近期寵兒，電、傳輪漲帶動加權指數向上墊高的背景下，仍應避免追高殺低，於失守5日線時適度分批獲利了結或停損以保留資金優勢。 本網站所提供資訊僅供參考，並無任何推介買賣之意，投資人應自行承擔交易風險。 如果喜歡我的文章，可以追蹤我的粉絲頁《菜圃股倉》